Rok 2025 okazał się wyjątkowy dla inwestorów na warszawskiej giełdzie. Podczas gdy inflacja w październiku spadła do poziomu 2,8%, główny indeks polskich spółek WIG20 wzrósł od początku roku o ponad 33%. Oznacza to, że osoby, które w styczniu zaryzykowały i kupiły akcje największych polskich firm, realnie pomnożyły swój majątek znacznie powyżej wzrostu cen.
Wiele osób wciąż jednak boi się giełdy, kojarząc ją z hazardem. W tym poradniku odczarujemy ten mit, pokazując, jak mądrze inwestować w akcje, korzystając z mechanizmu dywidend i darmowych kont maklerskich dostępnych w 2025 roku.
Co to jest akcja i dlaczego warto ją mieć?
Kupując akcję, nie kupujesz tylko „wirtualnego zapisu” na ekranie. Kupujesz realny kawałek biznesu. Stajesz się współwłaścicielem firmy – masz prawo do udziału w jej zyskach (dywidenda) i prawo głosu na walnym zgromadzeniu.
Dla początkującego inwestora w 2025 roku kluczowe są dwa pojęcia:
- Wzrost wartości: Kupujesz taniej, sprzedajesz drożej (np. kupno akcji WIG20 w styczniu).
- Dywidenda: Firma dzieli się z Tobą zyskiem, przelewając gotówkę na Twoje konto.
Strategia dywidendowa – Twój pasywny dochód
Dla osób, które nie chcą śledzić wykresów codziennie, idealną strategią jest inwestowanie w spółki dywidendowe. W 2025 roku wiele polskich firm wypłaciło rekordowe dywidendy.
Przykłady dywidendowych hitów z 2025 r.:
- Orlen : Koncern wypłacił w tym roku solidną dywidendę w wysokości 6,00 zł na akcję, co dało stopę zwrotu ok. 8,5% w momencie ustalania prawa.
- Bank Handlowy : Prawdziwy rekordzista, który podzielił się zyskiem na poziomie 10,29 zł na akcję (stopa ok. 8,8%).
- Giełda Papierów Wartościowych : Spółka prowadząca polski parkiet wypłaciła 3,15 zł na akcję, kontynuując 15-letnią tradycję wypłat.
Wskazówka: Szukaj spółek, które dzielą się zyskiem regularnie od lat. To zazwyczaj dojrzałe, bezpieczniejsze biznesy.
Jak kupić pierwsze akcje? Krok po kroku
W listopadzie 2025 roku bariera wejścia na giełdę jest niższa niż kiedykolwiek. Dzięki konkurencji między domami maklerskimi, prowizje dla drobnych inwestorów praktycznie zniknęły.
1. Wybierz konto maklerskie bez opłat
Nie przepłacaj. W rankingach na listopad 2025 królują konta oferujące 0% prowizji za handel akcjami (do pewnego limitu obrotu, np. 100 tys. EUR miesięcznie).
- XTB : Popularny wybór ze względu na brak prowizji dla akcji i ETF-ów oraz łatwą aplikację.
- Biuro Maklerskie Alior Banku : Wyróżnia się ofertą bez prowizji w ramach Rachunku Alior Trader (przy spełnieniu warunków).
2. Złóż zlecenie zakupu
Po wpłaceniu pieniędzy (np. 500 zł) wyszukujesz spółkę (np. „PKO BP”) i składasz zlecenie.
- PKC (Po Każdej Cenie): Kupujesz natychmiast po obecnej cenie rynkowej.
- Limit Ceny: Określasz maksymalną kwotę, jaką chcesz zapłacić (np. „Kupię akcje Orlenu, ale nie drożej niż 65 zł”).
Podatki – co musisz wiedzieć? (Stan na 2025 r.)
Zyski z giełdy nie omijają fiskusa. W Polsce obowiązuje 19% podatku od zysków kapitałowych (tzw. podatek Belki).
- Dywidendy z polskich spółek: Sprawa jest prosta. Jeśli Orlen wypłaca 6 zł dywidendy, na Twoje konto trafia od razu kwota netto (pomniejszona o 19% podatku przez dom maklerski). Nie musisz tego nigdzie zgłaszać.
- Zysk ze sprzedaży akcji: Jeśli kupiłeś akcje za 1000 zł, a sprzedałeś za 1500 zł, musisz samodzielnie rozliczyć 500 zł zysku w PIT-38 (składanym do końca kwietnia kolejnego roku). Dom maklerski wyśle Ci formularz PIT-8C, który ułatwi sprawę.
Case Study: portfel dywidendowy Piotra
Piotr dysponował kwotą 10 000 zł oszczędności. Zamiast trzymać je na lokacie 4%, postanowił w połowie 2024 roku zbudować portfel z myślą o dywidendach w 2025 roku.
Portfel Piotra:
- Orlen (30%): Zainwestował 3000 zł. Otrzymał ok. 255 zł dywidendy (stopa ~8,5%).
- Bank Handlowy (30%): Zainwestował 3000 zł. Otrzymał ok. 264 zł dywidendy (stopa ~8,8%).
- Ten Square Games (40%): Zaryzykował 4000 zł w branżę gier. Spółka wypłaciła gigantyczną dywidendę 15,73 zł/akcję, co dało mu ok. 600 zł zysku z samej dywidendy.
Wynik: Piotr otrzymał łącznie ponad 1100 zł samej „gotówki do ręki” (przed podatkiem), nie sprzedając ani jednej akcji. Jego kapitał dalej pracuje, a on cieszy się pasywnym przychodem.
(Uwaga: Przykład uproszczony, nie uwzględnia zmian kursów akcji).
FAQ – Najczęstsze pytania początkujących
Ile pieniędzy potrzebuję na start?
Na polskiej giełdzie (GPW) możesz kupić nawet jedną akcję. Ceny wielu popularnych spółek (np. Tauron , PKO BP ) wahają się od kilku do kilkudziesięciu złotych. Realnie warto zacząć od kwoty 100-500 zł, by oswoić się z rynkiem.
Czy mogę stracić wszystkie pieniądze?
Inwestując w akcje dużych, stabilnych spółek (tzw. blue chipów z WIG20), ryzyko utraty całości kapitału jest minimalne (musiałoby dojść do bankructwa giganta). Jednak ryzyko wahań jest realne – Twoje 100 zł może przejściowo zmienić się w 80 zł. Dlatego inwestuj tylko te środki, których nie potrzebujesz „na już”.
Co to jest konto IKE/IKZE?
To specjalne opakowania na Twoje inwestycje, które chronią przed podatkiem. W ramach IKE możesz kupować akcje i nie płacić 19% podatku od zysku przy sprzedaży, jeśli wypłacisz środki dopiero na emeryturze. To najlepszy sposób na inwestowanie długoterminowe.
Bibliografia:
- Strefa Inwestorów, „Spółki dywidendowe w trendzie wzrostowym 2025”, czerwiec 2025.
- PPCG Stock, „Ranking spółek GPW ze stopą dywidendy min. 9%”, maj 2025.
- Główny Urząd Statystyczny (GUS), Wskaźniki cen towarów i usług konsumpcyjnych (inflacja październik 2025), stat.gov.pl.
- JakDorobic.pl / Moneteo, „Ranking Kont Maklerskich – Listopad 2025”.
- Stooq.pl, Notowania indeksu WIG20 (YTD 2025), dostęp 24.11.2025.
